Clearlake Capital
A Clearlake Capital Group, L.P. é uma empresa de private equity fundada em 2006 que se concentra nos setores de tecnologia, industrial e de consumo.[1][2][3][4] A empresa tem sede em Santa Monica, com afiliadas em Dallas, Londres e Dublin.[2][3][4][5] Em 2022, a empresa fazia parte de um consórcio de investidores chamado BlueCo que comprou o Chelsea.[2][4][6][7]
| Clearlake Capital Group, L.P. | |
|---|---|
 | |
| Razão social | Consórcio de investimentos no futebol |
| Atividade | Capital privado |
| Gênero | privada |
| Fundação | 2006 (18 anos) |
| Fundador(es) | Steven Chang Behdad Eghbali José Feliciano |
| Sede | 233 Wilshire Blvd, Santa Monica,  Califórnia,  Estados Unidos
|
| Empregados | 77 (2022) |
| Faturamento | US$ 72 bilhões (2022) |
| Website oficial | clearlake |
Em junho de 2023, a Clearlake Capital ficou em 14º lugar na classificação PEI 300 da Private Equity International das maiores empresas de private equity do mundo.[8]
Histórico
editarA Clearlake Capital foi fundada em 2006 por Steven Chang, Behdad Eghbali e José Feliciano.[1][2][3][4] A estratégia era alternar entre aquisições e títulos em dificuldades, dependendo das condições econômicas.[2] Isso permitiu que a empresa aproveitasse a crise financeira de 2007–2008 para adquirir títulos em dificuldades e depois vendê-los com lucro após a recuperação.[2]
Em 2015, Chang deixou a empresa, deixando Eghbali e Feliciano como os sócios-gerentes remanescentes[1][9].
Em maio de 2018, a Clearlake vendeu uma participação minoritária de até 20% de suas ações para a Dyal Capital, a Petershill Partners e a Landmark Partners.[10][11] O objetivo da venda era financiar a criação de uma unidade de crédito.[11]
Em junho de 2020, a Clearlake adquiriu uma participação majoritária na WhiteStar Asset Management da Pine Brook Road Partners.[2][12] A WhiteStar Asset Management atua como a plataforma de crédito da Clearlake.[2][12]
Nos últimos anos, a Clearlake se tornou a maior usuária de "GP-led secondaries"[2], uma técnica em que a Clearlake encontra outra empresa de private equity para comprar uma grande parte de um de seus investimentos existentes e, em seguida, oferece aos investidores a chance de vender a uma nova avaliação ou transferir sua participação para um novo fundo que manterá o investimento por mais alguns anos[2]. Essa técnica foi descoberta durante a pandemia de COVID-19, quando a empresa vendeu ações da empresa de software Ivanti para a TA Associates em agosto de 2020, com uma avaliação de US$ 2 bilhões, o que gerou um grande ganho inesperado.[2] Muitos investidores optaram por transferir suas participações.[2] Em 2021, a Charlesbank Capital Partners investiu na Ivanti com uma avaliação de US$ 4 bilhões.
Fundos
editar| Fundo[13] | Receita anual | Capital comprometido (US$ milhões) |
|---|---|---|
| Clearlake Capital Partners I | N/A | N/A |
| Clearlake Capital Partners II | 2010 | 410 |
| Clearlake Capital Partners III | 2013 | 785 |
| Clearlake Capital Partners IV | 2015 | 1.380 |
| Clearlake Opportunities Partners | 2016 | 600 |
| Clearlake Capital Partners V | 2018 | 3.600 |
| Clearlake Opportunities Partners II | 2019 | 1.400 |
| Clearlake Capital Partners VI | 2020 | 7.000 |
| Clearlake Opportunities Partners III[14] | 2022 | 2.500 |
| Clearlake Capital Partners VII[15] | 2022 | 14.000 |
Negócios notáveis
editarEm 2014, a Clearlake adquiriu a empresa de roupas femininas Ashley Stewart por US$ 18 milhões, depois que ela havia entrado recentemente com pedido de falência.[9] Depois que a empresa passou por uma reestruturação significativa, incluindo corte de custos, a Clearlake vendeu a empresa para o Invus Group por mais de US$ 140 milhões em 2016.[9]
Em 2015, a Clearlake assumiu o controle acionário da Syncsort.[16] Em 2016, a Clearlake assumiu o controle acionário da Vision Solutions.[16] Em 2017, a Clearlake vendeu ambas as empresas para a Centerbridge Partners por US$ 1,26 bilhão e foram fundidas.[16][17]Em 2020, a empresa resultante da fusão mudou sua marca para Precisely. Em 2021, a Clearlake e a TA Associates readquiriram a Precisely por US$ 3,5 bilhões[16][17].
Em outubro de 2021, a empresa adquiriu a Cornerstone OnDemand, uma empresa de software listada na NASDAQ, por US$ 5,2 bilhões e tornou a empresa privada.[18]
Em 30 de maio de 2022, um consórcio de investidores chamado BlueCo, co-liderado pela Clearlake e Todd Boehly, adquiriu o Chelsea Football Club por US$ 3 bilhões.[2][3][6][7] A Clearlake, que possui cerca de 60% do Chelsea, compartilharia o controle conjunto e a governança igualitária do clube com Boehly.[4]
Referências
editar- ↑ a b c «Clearlake Capital hits fundraising trail minus a founder | Buyouts». web.archive.org. 26 de outubro de 2021. Consultado em 6 de dezembro de 2023
- ↑ a b c d e f g h i j k l m «Clearlake, the US buyout group behind the Chelsea bid». www.ft.com. Consultado em 6 de dezembro de 2023
- ↑ a b c d Singh, Preeti (18 de maio de 2022). «Clearlake Capital Wraps Up Latest Fund With $14.1 Billion». Wall Street Journal (em inglês). ISSN 0099-9660. Consultado em 6 de dezembro de 2023
- ↑ a b c d e Dowd, Kevin. «Clearlake Follows Its Chelsea Deal With A $14.1 Billion Buyout Fund». Forbes (em inglês). Consultado em 6 de dezembro de 2023
- ↑ «Form ADV» (PDF). SEC
- ↑ a b «Wall Street Brings Its Financial Engineering to English Football». Bloomberg.com (em inglês). 17 de fevereiro de 2023. Consultado em 6 de dezembro de 2023
- ↑ a b «Consortium led by Todd Boehly and Clearlake Capital completes acquisition of Chelsea Football Club». www.chelseafc.com (em inglês). Consultado em 6 de dezembro de 2023
- ↑ «The Largest Private Equity Firms in the World | PEI 300». Private Equity International (em inglês). 1 de junho de 2023. Consultado em 6 de dezembro de 2023
- ↑ a b c «The Fall and Rise of a Plus-Size Empire». Bloomberg.com (em inglês). 21 de dezembro de 2017. Consultado em 6 de dezembro de 2023
- ↑ Jacobius, Arleen (25 de maio de 2018). «Clearlake Capital sells 20% stake to 3 alternatives fund managers». Pensions & Investments. Consultado em 6 de dezembro de 2023
- ↑ a b «Clearlake Attracts Minority Investment From Dyal, Goldman, Landmark». Institutional Investor (em inglês). 29 de maio de 2018. Consultado em 6 de dezembro de 2023
- ↑ a b «Clearlake Capital purchases majority stake in WhiteStar Asset Management». www.spglobal.com (em inglês). Consultado em 6 de dezembro de 2023
- ↑ «Clearlake Capital Group | Palico». www.palico.com. Consultado em 25 de fevereiro de 2023
- ↑ Larin, Marvin (20 de setembro de 2022). «Clearlake Capital closes Clearlake Opportunities Partners III with more than $2.5 billion in commitments». Clearlake Capital (em inglês). Consultado em 25 de fevereiro de 2023
- ↑ Larin, Marvin (18 de maio de 2022). «Clearlake Capital closes seventh flagship private equity fund with more than $14.1 billion in commitments». Clearlake Capital (em inglês). Consultado em 25 de fevereiro de 2023
- ↑ a b c d Woodie, Alex (8 de março de 2021). «Clearlake Re-Acquires Precisely In $3.5 Billion Deal». IT Jungle (em inglês). Consultado em 6 de dezembro de 2023
- ↑ a b Singh, Kanishka (3 de março de 2021). «Two private equity firms take control of U.S. software company Precisely in $3.5 billion deal: source». Reuters. Consultado em 6 de dezembro de 2023
- ↑ «Clearlake Capital to take Cornerstone OnDemand private for $3.8 billion». Reuters. 6 de agosto de 2021. Consultado em 6 de dezembro de 2023
